Le premier objectif d'un régime de retraite est d'avoir un plan. Trop souvent, il n'y a aucun plan et aucune mise au point. Le plan n'a pas à être dans les moindres détails; un plan général, ce qui nécessite de réglage fin que le temps passe, est suffisante. Keep it simple.
Une note de mise en garde sur la planification de la retraite. Nous pensons généralement du moment de la retraite comme quelque chose que nous pouvons généralement contrôler, et est considéré comme survenant plus tard dans la vie, vers la fin de votre carrière professionnelle. Malheureusement, la retraite forcée assez souvent a lieu à la suite de problèmes de santé, ce qui peut se produire rapidement. Planification de la retraite doit rester flexible. Ne pas toujours supposer qu'il est un certain temps dans un avenir lointain.
Les études de cas suivantes sont des engagements réels. Dans chaque cas, je vais relater les événements et les résultats favorables ou défavorables. Si défavorable, je vais proposer un plan d'action qui aurait dû être considérée au préalable.
ÉTUDE DE CAS # 1
Un dentiste (pas un client) a décidé de vendre sa pratique quatre ans après l'achat. La pratique a été évalué et classé par un courtier d'exercice pour $ 220,000. La quantité pratique d'évaluation (pas le prix de vente) était important pour le dentiste comme elle voulait son plan de trésorerie de rétention après impôt de la vente qui l'aider dans sa planification de la retraite. Sa pratique représentait une partie importante de sa valeur nette.
Un temps considérable passé et la pratique n'a pas été vendu. Finalement, un client nous a demandé de l'aider à un éventuel achat. Le prix de vente est maintenant $ 130,000: 90,000 $ de moins que la «valeur estimative». La rétention de trésorerie après impôts pour le vendeur sera d'environ la moitié de la projection initiale basée sur une évaluation antérieure erronée, et influencera considérablement son régime de retraite négativement. Le prix de vente, bien sûr, est plus en ligne avec la juste valeur marchande.
Ce qui aurait été le cours de l'action? De toute évidence, une évaluation plus réaliste aurait facilité la retraite plus précise et la planification fiscale, ainsi qu'une période de vente plus courte. En cas de doute, une autre évaluation effectuée par un expérimenté et indépendant, évaluateur.
ÉTUDE DE CAS # 2
Un dentiste (pas un client) a vendu la moitié de son cabinet dentaire (je fais généralement pas comme ça approche). Il a estimé que l'acheteur d'une moitié de la pratique serait éventuellement acheter l'autre moitié. En attendant, les deux dentistes exercer en tant que collègues de partage des coûts. La portion de 50% a donc été vendu, y compris un accord de partage des coûts avec un droit de premier refus sur la pratique de l'autre si une offre acceptable être reçue d'un tiers.
Malheureusement, les deux dentistes ne sont pas d'accord sur de nombreuses questions, y compris la gestion de la facilité de partage des coûts. Ainsi, au lieu du régime de retraite (qui comprenait l'acquéreur de la moitié de la pratique éventuellement l'achat du second semestre), le dentiste original (Dentiste A) devait maintenant trouver un acheteur pour la deuxième moitié depuis Dentiste B serait pas maintenant achat il.
Cela envoie un message très négatif sur le marché, en ce que les acheteurs potentiels tiers se demanderont pourquoi Dentiste B n'a pas acquis la seconde moitié, et donc les acheteurs potentiels ne sera pas envisager sérieusement l'achat de la moitié restante. Gardez à l'esprit que les acheteurs potentiels sont toujours en revue de nombreuses pratiques en même temps. Toute incertitude va rapidement éliminer un éventuel achat.
Dans ce cas, la pratique est restée sur le marché depuis plus d'un an, et malheureusement, la santé de dentiste A commencé à se détériorer. Nous avons été engagés pour voir si nous pouvions concilier les parties, mais les sentiments étaient très négatifs et aucune résolution n'a été possible. En outre, il n'y avait pas de bail du local commun. Pensez ce travers. Un moyen efficace pour bloquer une vente (pas prémisse bail à céder, pas de financement). La pratique a finalement vendu pour un montant nominal (environ 10% d'une «juste valeur marchande» plus haut). Encore une fois, la planification de la retraite a été affectée de façon significative.
Ce qui aurait dû être fait différemment? La moitié de cette pratique ne devrait pas avoir d'abord été vendu. Si l'objectif pour le vendeur (Dentiste A) était de pratiquer pendant un certain temps, et peut-être recevoir un peu d'argent avant la retraite, l'ensemble de la pratique aurait été vendue à Dentiste B, qui comprendrait un accord associé pour le vendeur pour une prédéterminée période de temps. Nous avons été impliqués dans de telles transactions lorsque le vendeur devient le subséquent associé à la vente pour un maximum de cinq ans. Ces arrangements à long terme associés et les accords sont difficiles alors assurez-vous d'obtenir des conseils compétents. Assurez-vous que l'acheteur et le vendeur sous-estiment clairement les obligations qu'ils entreprennent. Mettez-le par écrit.
ÉTUDE DE CAS # 3
Un dentiste avait investi une somme considérable (plus de 1.000.000 $) dans un type de fonds d'investissement, ce qui ne convenait pas pour elle. Le conseil financier ne convenait pas, ni le produit.
Le dentiste est devenu un client quelques années après l'investissement, et nous avons examiné les aspects financiers de celui-ci. Il est avéré que l'investissement a été bloqué pour sept autres années, avec des charges d'extrémité arrière significatifs (qui interdit une disposition précoce). Notre client sent qu'elle doit travailler encore cinq ans avant de se retirer afin de récupérer les pertes (le fonds commun de placement a montré un rendement négatif au cours de l'un des marchés haussiers les plus longs de l'histoire).
Que faut-il arrivé? Tout d'abord, le dentiste aurait dû recevoir des conseils appropriés. Je comprends que vous ne savez pas toujours à qui demander des conseils compétents si elle est d'ordre financier, fiscal ou conseil. Vous devriez parler à votre association professionnelle, vos collègues, et d'autres conseillers qui vous avez confiance. Ce sont des questions cruciales à votre bien-être financier au cours de votre carrière, et certainement aura un impact sur votre retraite. Soyez prudent. Évitez les investissements risqués. Comprendre l'investissement potentiel. Soyez conscient de conflit d'intérêts.
Commentaires généraux
Planification de la retraite doit inclure les questions de gestion pratique générale planification fiscale et financière, ainsi que. Il est clair que les clients qui ont du succès, mesurée en termes de leur bien-être financier et donc la planification de la retraite, sont ceux qui gardent les choses simples mais efficaces. Vous (et, dans une plus grande mesure, vos conseillers professionnels indépendants) doit se tenir au courant de la planification fiscale actuelle (ne pas entrer dans les zones noires, l'ADRC est agressive et souvent gagnante). Méfiez-vous des abris fiscaux et des investissements risqués "à rendement élevé».
L'importance des accords appropriés et des contrats de location local ne peut pas être surestimée. Ces considérations sont simples, peu coûteuses lorsqu'elles sont appliquées au bon moment, mais non, ou mauvais accords, sont terriblement coûteuses quand quelque chose va mal, ce qui lui seront inévitablement.
Il est pas le plus excitant de moments où vous prenez soin de tous des questions fiscales, financières, de gestion et de planification de la retraite sur une base courante. Toutefois, si vous ne le faites pas, le drame et l'excitation viendront à vos frais, à la fois financièrement et émotionnellement.
Il doit y avoir un plan, il doit être examiné, il doit être changé si nécessaire, et les objectifs seront atteints. Consulter des experts. Élaborer un plan. Passez en revue au moins chaque année avec vos conseillers professionnels indépendants, et bien dormir
Ron MacKenzie, B. Comm, CA, est le principal MacKenzie & amp. Société, CA et de la pratique des consultants à la communauté dentaire.